最有價值收息股研究所 @ 17

唔會 default，但都唔會 call
依家呢口價，呢個yield 大把野揀

你個陣點發現glp?
呢隻野真係冇乜人講，最多係fsm

Luxury brand business strategy 分兩邊
Luxury 都要分 high end luxury 定 light luxury

Hermes, Chanel, Dior, LV 呢d 就 high end 永遠唔會減價
我肯定之後都唔會，亦無可能會減價 / 開 outlet
佢地每年都要加價去反向 Target 最有錢既幾 % 人

light luxury 係專做 outlet store，專門店用黎做show room
Outlet store 可以佔全集團Revenue 20% ~ 50%
舉例，Coach, Gucci, Burberry

咁 Hermes, Chanel, Dior, LV 最近又點樣渡過呢關？
就係靠design，佢地呢幾季會推好多細代, Mini bag, wallet on chain
呢d 價錢比 regular size 袋低既袋款，去吸引 middle class 去買
佢地係絕不可能減價，只會透過出細袋去代替

睇 Brookfield 同 GLP原本個老母 Prologis

FSM 個 analyst 我都有睇，幾欣賞佢，寫得幾好好專業

大哥到底點做到一日消化咁多資料

無返工多時間研究過好多打工仔

飛哥有講過佢番工睇書睇財報研報扮做野

最難係知要睇d乜先岩同去邊度睇
而家資訊太多

我以前有番工果時每日朝9晚6入面
扣番食飯一個鐘，8個鐘 “工作時間”
大概得 2個鐘係做緊公司野
其餘都係做緊自己野，每日最少都4 ~ 5個鐘做緊分析，睇新聞，睇年報

依家退左休懶左，除左旅行既日子外
只要係香港我每星期都最少做4日，每日4 ~ 5個鐘分析
工作時間外，我連洗碗，煮飯，餵狗都開住 youtube 聽新聞 / 專題 / 人地既分析片

其實你係因為真係當工作咁
定係好享受成個過程？
即係當左本身興趣咁

both

大飛哥好，各位好，之前係度聽各位分析，供股事件後$3x蚊買左領展收息，覺得價位低殘，但個業務應該算係比較穩健，想知係咪值得一直持有到賺息賺價，返返上60蚊個啲位。謝謝～

飛哥 有冇youtube channel 推薦下

偷懶拎今年股息計


Div: 1.325x2 =2.65
R = 4% + 5.5% =9.5%

DDM:
3% 永續： 40.7
2% : 35.3


現價imply緊領展未來長期增長2.5%，自己睇下收唔收貨/合唔合理


如果減息 ，當risk free 去到3厘


R= 8.5

DDM:
3%: 48.2
2%: 40.8


如果60蚊係減息到3厘嗰陣imply緊啲咩？

60 * (8.5%-x) = 2.65

x = 5.2 %

Risk premium 5.5%係點定?

都係google 唔記得邊個大佬分享過

country default spread and risk premium by NYU


同埋以上823都係hea計，要計得再準啲要睇

sales to rent ratio (依家～ 12%）
零售增長 （依家跌～-4%）
翻新資產captain
未來新項目 （anderson road shopping mall at ~2027)


今年最新份ppt話support到香港renew contract 租金增長, （上半年7%） 咁下半年希望都唔會太差 （期望有～5%



有嘢講錯/錯concept 請屌下我

R入面beta粒數 一路都有個疑惑
如果細過1係咪用返1比較合理？

我自己2樣都計 ，但通常跟番1個數嚟買


始終自己學藝未精，啲數計咁盡好易瀨嘢

請教一下
我一search 有lvmuy 同埋lvmhf
邊個先岩??

飛哥應該好後生退休

飛哥覺得130 入唔入得過？

可唔可以講係受經濟環境影響，奢侈品消費嘅sweet spots都低咗？所以高檔品牌唔想減價，就唯有出細啲，等消費者仍然肯買單

你咁問佢應該唔睬你。你最少都做啲功課先問

我好好禮貌又跪又成架啦

換過方法問先