長期持有指數/全市場ETF討論區（3.1）
津路茶
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點解冇咩人玩SPMO
asml 仲低過ndva
唔洗全部時間安全
只要你財自頭三年無乜大跌就得
只要你財自頭三年無乜大跌就得
aoa90%+gldm10% ?
我燈燈地,感覺可能頭幾年入完都坐
我燈燈地,感覺可能頭幾年入完都坐
點解一定要買GDLM
唔買bitcoin?
唔買bitcoin?
諗住黃金對沖嘛
男朋友唔鍾意加密貨幣
aoa backtest個回報無其他咁靚咁
男朋友唔鍾意加密貨幣
aoa backtest個回報無其他咁靚咁
飛左你男友啦
黃金做唔到增值作用
但btc可以，更勝黃金
黃金做唔到增值作用
但btc可以，更勝黃金
咁我寧願贏少d錢
前面有我既睇法
可以望望
可以望望
有冇做蒙地卡羅
可以大概知成功率
有時回報幾靚都無用
overfit 成本高 太大波幅 成功率低等問題
可以大概知成功率
有時回報幾靚都無用
overfit 成本高 太大波幅 成功率低等問題
即係咩意思呀??
我叫左AI 將我的plan 做蒙地卡羅。不過都唔知信唔信得過
蒙特卡洛模擬的核心是通過“隨機生成未來市場場景”，預測組合的長期收益分布和波動風險。結合你提到的方案2（VT 85% + GLDM 5% + VGIT 10%），我會基於歷史數據設定參數，模擬“每月定投1000元、持續20年”的場景（你可根據實際月供金額調整），並拆解結果的意義——先說明參數假設，再給模擬結論，最後講對你的實際價值。
一、模擬參數：基於歷史數據的“合理假設”
蒙特卡洛的關鍵是參數要貼合資產特性，以下數據來自近20年（2004-2024年）的市場表現（剔除極端黑天鵝但保留常規波動）：
資產 長期年化收益率 波動率（年化，衡量波動） 與其他資產的相關性（-1~1，越低越分散）
VT（全球股票） 8.5% 18% 與GLDM：0.1（低相關）；與VGIT：-0.05（弱負相關）
GLDM（黃金） 2.8% 14% 與VGIT：0.08（低相關）
VGIT（中期國債） 4.2% 6% -
其他假設：每月1日定投1000元，不考慮交易費用（方案2費率低，影響可忽略），模擬10000次（足夠覆蓋大概率場景），投資期限20年。
二、模擬結果：20年後的“收益與風險全景”
10000次模擬後，組合的終值分布如下（重點看關鍵分位數，反映“不同概率下的結果”）：
指標 具體數據 含義解讀
平均終值 約72.3萬元 所有場景的平均結果：20年累計投入24萬元（1000元×240月），總收益約48.3萬元，年化收益約7.1%（扣除通脹後約4%-5%）。
中位數終值 約70.5萬元 50%的概率能超過這個數：多數情況下（一半場景），終值在70萬以上，對應年化收益約7.0%。
90%分位終值 約52.8萬元 90%的概率能超過這個數：“最差的10%場景”中，至少能拿到52.8萬，對應年化收益約5.8%（即使遇到多次熊市，也能跑贏純存款/債券）。
10%分位終值 約101.2萬元 10%的概率能達到這個數：“最好的10%場景”中，可能突破100萬，對應年化收益約9.2%（如遇到長期牛市）。
最大回撤峰值 平均約25% 持有過程中，組合可能出現的最大短期下跌：極端場景下（如2008年級熊市），單年回撤可能達30%，但2-3年通常能回升（因股債金低相關，緩衝明顯）。
三、對你的實際意義：“該怎麼用這個結果？”
1. 驗證組合的“容錯性”：即使遇到90%概率的“較差情況”（終值52.8萬），仍比“只存銀行”（20年本息約35萬）多賺17.8萬，說明組合的長期收益能力扎實，適合“月供攢錢”的核心目標。
2. 管理“收益預期”：別盯著“平均72萬”或“10%分位100萬”，重點記“中位數70萬”——這是最可能實現的結果，避免因短期波動（如某幾年收益低於預期）動搖定投計劃。
3. 確認“風險承受閾值”：模擬顯示“最大回撤約25%”，如果你能接受“持有過程中某一年賬戶縮水四分之一”（但知道會回升），這個組合的波動對你來說是可控的；若覺得回撤太痛，可微調比例（如VGIT增至15%，VT降至80%，回撤可降至20%左右，但平均終值會略降至68萬）。
總結：模擬不是“預測”，而是“打預防針”
蒙特卡洛的核心價值不是告訴你“一定能賺70萬”，而是幫你看清：在大概率場景下，這個組合能實現“穩中有進”的長期收益，且即使遇到壞情況，也不會讓你的月供計劃“打水漂”。
對你來說，更重要的是“堅持定投+忽略短期波動”——畢竟模擬中90%的場景都能跑贏保守理財，而“中途放棄”才是唯一能讓結果低於52.8萬的“人為風險”。按這個組合定投下去，20年後回頭看，大概率會感謝現在“認真規劃+堅持執行”的自己～
咁即係好唔好啊？
一、模擬參數：基於歷史數據的“合理假設”
蒙特卡洛的關鍵是參數要貼合資產特性，以下數據來自近20年（2004-2024年）的市場表現（剔除極端黑天鵝但保留常規波動）：
資產 長期年化收益率 波動率（年化，衡量波動） 與其他資產的相關性（-1~1，越低越分散）
VT（全球股票） 8.5% 18% 與GLDM：0.1（低相關）；與VGIT：-0.05（弱負相關）
GLDM（黃金） 2.8% 14% 與VGIT：0.08（低相關）
VGIT（中期國債） 4.2% 6% -
其他假設：每月1日定投1000元，不考慮交易費用（方案2費率低，影響可忽略），模擬10000次（足夠覆蓋大概率場景），投資期限20年。
二、模擬結果：20年後的“收益與風險全景”
10000次模擬後，組合的終值分布如下（重點看關鍵分位數，反映“不同概率下的結果”）：
指標 具體數據 含義解讀
平均終值 約72.3萬元 所有場景的平均結果：20年累計投入24萬元（1000元×240月），總收益約48.3萬元，年化收益約7.1%（扣除通脹後約4%-5%）。
中位數終值 約70.5萬元 50%的概率能超過這個數：多數情況下（一半場景），終值在70萬以上，對應年化收益約7.0%。
90%分位終值 約52.8萬元 90%的概率能超過這個數：“最差的10%場景”中，至少能拿到52.8萬，對應年化收益約5.8%（即使遇到多次熊市，也能跑贏純存款/債券）。
10%分位終值 約101.2萬元 10%的概率能達到這個數：“最好的10%場景”中，可能突破100萬，對應年化收益約9.2%（如遇到長期牛市）。
最大回撤峰值 平均約25% 持有過程中，組合可能出現的最大短期下跌：極端場景下（如2008年級熊市），單年回撤可能達30%，但2-3年通常能回升（因股債金低相關，緩衝明顯）。
三、對你的實際意義：“該怎麼用這個結果？”
1. 驗證組合的“容錯性”：即使遇到90%概率的“較差情況”（終值52.8萬），仍比“只存銀行”（20年本息約35萬）多賺17.8萬，說明組合的長期收益能力扎實，適合“月供攢錢”的核心目標。
2. 管理“收益預期”：別盯著“平均72萬”或“10%分位100萬”，重點記“中位數70萬”——這是最可能實現的結果，避免因短期波動（如某幾年收益低於預期）動搖定投計劃。
3. 確認“風險承受閾值”：模擬顯示“最大回撤約25%”，如果你能接受“持有過程中某一年賬戶縮水四分之一”（但知道會回升），這個組合的波動對你來說是可控的；若覺得回撤太痛，可微調比例（如VGIT增至15%，VT降至80%，回撤可降至20%左右，但平均終值會略降至68萬）。
總結：模擬不是“預測”，而是“打預防針”
蒙特卡洛的核心價值不是告訴你“一定能賺70萬”，而是幫你看清：在大概率場景下，這個組合能實現“穩中有進”的長期收益，且即使遇到壞情況，也不會讓你的月供計劃“打水漂”。
對你來說，更重要的是“堅持定投+忽略短期波動”——畢竟模擬中90%的場景都能跑贏保守理財，而“中途放棄”才是唯一能讓結果低於52.8萬的“人為風險”。按這個組合定投下去，20年後回頭看，大概率會感謝現在“認真規劃+堅持執行”的自己～
咁即係好唔好啊？
我前面有幫其中一個巴打做
你照跟就得
唔識既細位就問AI
你照跟就得
唔識既細位就問AI
80~90% 成功率就夠
再高都係overfit
過左廿年唔成功財自既話
唯有做多幾年野
再高都係overfit
過左廿年唔成功財自既話
唯有做多幾年野
我無諗財自喎
純粹希望有穩定增長,而又多過放定期
純粹希望有穩定增長,而又多過放定期
呢期好多人都話美股爆， 仲要係10年以上衰退， 包括之前叫人月供voo個henry, 搞到有d淆淆哋
怕就VT
熊市一個浪打埋黎直接跌一半
VT SPLG 轉VOO好唔好
好
揀得供VOO SLPG QQQ呢d既都係睇好美國持續稱帝先供
會擔心衰落供VT VWRA 呢d就唔洗煩
如果一開始信心唔夠真係唔好亂供 出出入入仲大鑊
會擔心衰落供VT VWRA 呢d就唔洗煩
如果一開始信心唔夠真係唔好亂供 出出入入仲大鑊
Why