期指期權結算價

做功課想請教
例如今日到期既期指期權
咁佢係跟今日恆指收盤價16334為準？
定係有其他計算方法
請各位ching賜教

推

恒生指數每五分鐘所報指數點的平均數為依歸，下調至最接近的整數指數點

期權好似又唔同計法

https://www.hkex.com.hk/-/media/HKEX-Market/Services/Circulars-and-Notices/Participant-and-Members-Circulars/HKFE/2022/MKS_EQD_02_22_c.pdf

咁今日均價係16335？

睇期貨喎 我諗16353咁上下

吓
我以為係跟4點正收盤價

即係跟4:30期貨收盤平均價咁樣？

恒指期貨期權的正式結算價由結算所 決定，並採用到期日當天相應合約月 份恒指期貨在下列時間所恒指期貨價 格的平均數為依歸，下調至最接近的 整數:下午3:55 至 下午 4:00 期間每 隔五(5)秒鐘所報的恒指期貨價格。

Thanks

但我想知道指數期權又係咩處理方法

得期貨期權
現貨指數無得買期權

你頂樓講緊
恒生指數期貨期權 (實物交收) = Options on Index Futures
HKATS代碼: PHS
恒生指數期貨期權（實物交收）的正式結算價由結算所決定，並採用到期日當天相應合約月份恒指期貨在下列時間所報恒指期貨價格的平均數為依歸，下調至最接近的整數：下午 3:55 至 4:00 期間每隔五(5)秒鐘所報的恒指期貨價格。
合約到期日 : 合約月份的第三個星期五

一般傳統玩開係呢隻：
恒生指數期權 = Options on Index
HKATS代碼 :HSI
在到期日當天下列時間所報指數點的平均數為依歸，下調至最接近的整數指數點： (i)聯交所持續交易時段開始後的五(5)分鐘起直至持續交易時段完結前的五(5)分鐘止期間每隔五(5)分鐘所報的指數點，與(ii)聯交所收市時。
合約到期日 ：合約月份的倒數第二個交易日

恒生指數期貨期權 (實物交收) = Options on Index Futures，2021年推出。可能想學CME 的期權玩法（即係以ES 和NQ期貨做Undelying）。CME除左Quaterly 跟指數結算（第三個星期五，叫Special Opening Quotation (SOQ)），其它End Of Month 和 Weekly 都會用指數期貨計算 Fixing Price 去決定是否Exercise Into Futures.

Sorry 誤解左，你頭頂講緊12月8日到期，應該係每周恒生指數期權
Weekly Options on Index

https://www.hkex.com.hk/Products/Listed-Derivatives/Equity-Index/Hang-Seng-Index-(HSI)/Weekly-Hang-Seng-Index-Options?sc_lang=zh-HK#&product=HSIW

係用恆指現貨價，每5分鐘一口價，由9:35 開始，不計13:00果口，到15:55，再加多口收市競價後出的HSI ，總共66口價，加埋晒佢再除返開

炒Weekly Options 唔好咁on9 睇住恆指期貨咁撚on 9 。因為現家 Interest Rate 高，如果又未到派息期，個Fair Price 會高水好多。

尤其是你Week 1 ，佢要Covergent to HSI Index，你睇住恆指期貨高水，好易會以為Weekly Options 開錯價。

結算價睇呢張通告：
每周恒生指數及每周恒生國企指數期權合約之正式結算價及行使價值
https://www.hkex.com.hk/-/media/HKEX-Market/Services/Circulars-and-Notices/Participant-and-Members-Circulars/HKFE/2023/CD_OEC_337_2023_ce.pdf

報價機就睇EAS[Estimated Average Settlement (EAS) Price]